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Esta investigación tiene como objetivo demostrar que la confianza en el uso y acceso de herramientas financieras en hombres y mujeres determina la conducta financiera de los usuarios en México, y marca diferentes tendencias de acuerdo con el género. Se aplica una metodología con enfoque cuantitativo, no experimental y correlacional, proponiendo un modelo econométrico de elección binaria para hombres y mujeres. Se utiliza la Encuesta Nacional de Inclusión Financiera 2021 (ENIF) considerando 12.406 observaciones correspondientes a personas en un rango de edad de 18 a 70 años, para validar la hipótesis de que la confianza modifica el comportamiento de hombres y mujeres con respecto al uso y acceso de herramientas financieras. Los resultados evidencian que, a mayor nivel de desconfianza, la población mexicana presenta un comportamiento que obliga a disminuir la utilización de herramientas ofrecidas por instituciones financieras formales. Se concluye que la confianza de los consumidores ante estos recursos modifica la conducta de hombres y mujeres para su uso. This research aims to demonstrate that confidence in the use and access of financial tools in men and women determines the financial behavior of users in Mexico, marking different trends according to gender. A methodology with a quantitative, non-experimental, and correlational approach is applied, proposing an econometric model of binary choice for men and women. The 2021 National Survey of Financial Inclusion (NSFI; ENIF) is used, considering 12.406 observations corresponding to people in an age range of 18 to 70 years, to validate the hypothesis that trust modifies the behavior of men and women regarding the use and access of financial instruments. The results show that, at a higher level of distrust, the Mexican population presents a behavior that forces them to reduce the use of instruments offered by formal financial institutions. It is concluded that the confidence of consumers in these resources modifies the behavior of men and women for their use.

Este trabajo tiene como objetivo identificar las acciones que las 50 empresas más importantes en México han implementado para afrontar la pandemia COVID-19, para lo cual se utilizó un análisis de contenido que servirá para la identificación de ideas expresadas en estructuras de información escritas. Se pudo identificar que algunas de las acciones más socorridas por las empresas para cumplir con las medidas de confinamiento y distanciamiento social que el gobierno de México estableció son cierres temporales de sucursales, reducción de empleados, establecer nuevos medios y canales de ventas, implementación de protocolos de higiene, trabajo remoto desde casa, así como donaciones económicas y en especie, siendo las acciones de orden social las más implementadas representando el 35.19% y sectores como el Holding, Alimentos y servicios financieros fueron los que más acciones instauraron. Al final, estas acciones llegan a tener un impacto económico negativo, ya que el Producto Interno Bruto del país para el año 2020 disminuyo en 8.3% en relación al año anterior.

ilustraciones, diagramas La constante evolución de la tecnología, unida al cambio cultural de las personas, ha permitido a las empresas brindar múltiples servicios en plataformas digitales fomentando la inmediatez y el fácil acceso a servicios mediante internet. En foco de este trabajo, son los servicios financieros digitales en Colombia, los cuales han tenido buena aceptación en el mercado, permitiendo, por ejemplo, realizar pagos mediante transferencias electrónicas en tiendas de barrio; sin embargo, en paralelo al incremento en el uso de servicios digitales financieros, los fraudes en transacciones digitales también han evolucionado y aumentan cada día. En este trabajo se evalúan diferentes métodos de aprendizaje de máquina, con el objetivo de encontrar un modelo apropiado para la detección de fraudes en transacciones digitales, basado en calidad de la predicción y tiempos de ejecución. Además, se enfoca en el análisis de un conjunto de transacciones bancarias reales ya ocurridas, con el fin de detectarlas y eventualmente poderlas evitar en futuras transacciones. Se implementaron y compararon cuatro modelos usados ampliamente en la literatura para el problema de clasificación: Logistic Regression; Random Forest; Support Vector Machine (SVM); y Neural Network. Finalmente, se evidencia que un modelo apropiado para la detección de fraudes es el SVM. (Texto tomado de la fuente) The constant evolution of technology and the cultural change of people, has allowed companies to provide multiple services on digital platforms, promoting immediacy and easy access to services through the Internet. The focus of this work is digital financial services in Colombia, which have been well accepted in the market, allowing, for example, to make payments through electronic transfers in neighborhood stores. However, in parallel with the increase in the use of digital financial services, fraud in digital transactions has also evolved and is increasing every day. In this work, different machine learning methods will be evaluated, with the aim of finding a satisfactory result in the detection of fraud in digital transactions, based on prediction quality and execution times. In addition, it focuses on the analysis of a set of real banking transactions that have already occurred, to detect them and eventually be able to avoid them in future transactions. Four models widely used in the literature for the classification problem were implemented and compared: Logistic Regression, Random Forest, Support Vector Machine (SVM), and Neural Networks. Finally, we showed evidence that an appropriate model for fraud detection is the SVM. Maestría Magister en Ingeniería – Analítica Área Curricular de Ingeniería de Sistemas e Informática

En los últimos años se ha puesto de manifiesto que una gestión hábil, sobre todo de los líderes dentro de las organizaciones, es un factor determinante para alcanzar el éxito empresarial. Sin embargo, a pesar de que la literatura destaca la importancia del CEO dentro de la organización, no se mencionan las características específicas del director ejecutivo que le permiten llevar una empresa a lograr un crecimiento extraordinario. En este sentido, el objetivo de esta investigación es caracterizar los perfiles de los CEO que lideran empresas de base tecnológica con un crecimiento extraordinario en el sector de los servicios financieros. Para ello, se realiza un análisis exhaustivo de la literatura para determinar aquellas características que los CEO tienen en común, y cómo impactan en la creación de valor, la obtención de retornos positivos en las empresas que tienen a su cargo, y el crecimiento extraordinario de las mismas. Así pues, a partir de la recopilación de información que tiene en cuenta los CEO de empresas de base tecnológica con crecimiento extraordinario, se obtiene como resultado que tanto la capacidad de razonamiento, la orientación al logro y la habilidad para recolectar información son características comunes. Asimismo, la habilidad de toma de decisiones y tener liderazgo son también esenciales y la mayoría de los CEO las cumplen. Por su parte, se observa que, en menor medida, pero no menos importante, se encuentran las habilidades de innovación, trabajo en equipo, estrategia, aprender a aprender, la resolución de problemas y conocimientos informáticos. De esta forma, se llega a la conclusión que son estas características las que permiten que una empresa del sector financiero por medio de la gestión del director ejecutivo alcance crecimiento extraordinario., In recent years it has become clear that skillful management, especially of leaders within organizations, is a determining factor in achieving business success. However, although the literature highlights the importance of the CEO within the organization, there is no mention of the specific characteristics of the CEO that allow him/her to lead a company to achieve extraordinary growth. In this sense, the objective of this research is to characterize the profiles of CEOs leading technology-based companies with extraordinary growth in the financial services sector. To this end, an exhaustive analysis of the literature is carried out to determine those characteristics that CEOs have in common, and how they impact the creation of value, the achievement of positive returns in the companies they are in charge of, and the extraordinary growth of these companies. Thus, from the collection of information that takes into account the CEOs of technology-based companies with extraordinary growth, it is obtained as a result that both reasoning ability, achievement orientation and the ability to collect information are common characteristics. Likewise, decision-making skills and leadership are also essential and most of the CEOs fulfill them. To a lesser extent, but no less important, are the skills of innovation, teamwork, strategy, learning to learn, problem solving and computer literacy. Thus, it is concluded that it is these characteristics that allow a company in the financial sector to achieve extraordinary growth through the management of the CEO.

In accordance with the government’s regulations in Indonesia, all financial services institutions are obliged to implement a customer complaint handling mechanism, which has contributed to the rapid growth of the call center industry. As a benchmark for managing service quality, call center workers are required to always keep their emotions stable despite the continuous pressures and unpleasant responses from customers. For this reason, working at call centers is now considered a job with a high emotional burden. Few studies have specifically examined the level of emotional exhaustion among call center workers in Indonesia. Therefore, this work aims to investigate the effect of family–work and work–family conflict on such workers’ emotional exhaustion, with person–job fit as antecedent. For this purpose, we collected data from 154 questionnaires completed by call center workers at financial services institutions in Indonesia. We analyze the relationship among the variables under study using structural equation modeling (SEM). The results show that the level of compatibility between employees’ and their job reduces both family–work and work–family conflict. In terms of work–family conflict, call center workers will feel emotionally exhausted only when faced with a dilemma between work and family responsibilities. The call centers’ management should thus create a family-friendly work environment to ensure excellent care for employees.

Analizar el modelo de negocio de la Banca Tradicional y la Banca Virtual, partiendo del caso de Estudio Banco Caja Social y NuBank. Este trabajo analiza el modelo de negocio “Banca Tradicional” y “Banca Virtual”, partiendo del caso de Estudio Banco Caja Social y NuBank; debido a los avances tecnológicos, el sector financiero no puede ser ajeno a las implicaciones que trae consigo una economía cada vez más globalizada y con el uso de los sistemas informáticos basados en la aplicación de nuevas tecnologías que amplían los campos de operación de los bancos y los llevan a los usuarios hasta la comodidad de su hogar y en cualquier horario utilizando el sistema on-line como canal de distribución. Evaluar la situación de la banca tradicional en la actualidad en nuestro país en tiempos de post pandemia y las expectativas que generan la incursión de los neobancos como alternativa financiera es la base de la cual parte nuestra investigación para determinar si están o no preparados los consumidores para asumir el reto de utilizar una banca totalmente virtual o por siguen usando la banca que hasta hoy conocen. This paper analyzes the business model of Traditional Banking and Virtual Banking, starting from the case of the Banco Caja Social and NuBank Study; Due to technological advances, the financial sector cannot be oblivious to the implications that an increasingly globalized economy brings with it and with the use of information systems that are based on the application of new technologies that expand the fields of operation of banks and take users to the comfort of their home and at any time using the on-line system as a distribution channel. Evaluating the current situation of traditional banking in our country in post-pandemic times and the expectations generated by the incursion of neobanks as a financial alternative is the basis from which our research starts to determine whether or not consumers are prepared to take on the challenge of using a totally virtual bank or, on the contrary, if the traditional banking model is still in force. Se hace un reconocimiento público a este trabajo de grado, por contar con una nota de exaltación meritoria validada por el consejo de facultad, centro regional o quien a su vez reglamenta los parámetros para determinar las condiciones que debe reunir un trabajo de grado para ser calificado como el mejor, de acuerdo a lo establecido en el Reglamento estudiantil de Uniminuto / Capítulo XVIII.

La oferta bancaria tradicional ya no es tan atractiva a los ojos de las personas, que están buscando nuevas propuestas de valor a nivel financiero. Las aparición de las fintech, la penetración de dispositivos móviles, la innovación, el intercambio de información e interconexión, son algunos factores que han influido aún más en esta tendencia en que la banca en Colombia ha venido cediendo terreno a que nuevos actores empiecen a ganar participación del mercado. Esta tesis explora el Open Banking como una solución para que la banca aproveche el potencial de los datos que ya posee para generar nuevas formas de monetizar y cooperar en la construcción de un ecosistema digital en Colombia, estableciendo relaciones que a largo plazo le permitirán ser competitivo conforme las tendencias a nivel mundial de hacer banca embebiendo el negocio del financiamiento dentro de actividades no bancarias. The traditional banking model is no longer so attractive for the people, who are looking for new value propositions. The appearance of fintech, the penetration of mobile devices and internet, innovation, the exchange of information and interconnection, are some factors that have further influenced this trend in which banking in Colombia has been giving ground to new players starting to gain market share. This thesis explores Open Banking as a solution for banks to take advantage of the potential of the data they already have to generate new ways to monetize and cooperate in the construction of a digital ecosystem in Colombia, establishing relationships that in the long term will allow them to be competitive in line with global trends in banking by embedding the financing business within non-banking activities and switching from a product based mindset to a customer centric mindset.

El mundo es cada vez más digital, y en Colombia, no se puede pretender casi que castigar la confianza de los usuarios en los servicios electrónicos. Se requiere, para una correcta gobernanza, y el verdadero cumplimiento de los deberes constitucionales del Estado, una efectiva promoción y vigilancia de este tipo de servicios. Por lo tanto, analizar la manera como están regulados los servicios financieros electrónicos en Colombia, y la manera como la Superintendencia Financiera realiza el seguimiento a los mismos, servirá para establecer en cabeza de quien recae efectivamente la responsabilidad por los daños que se puedan presentar. Ahora bien, no puede trasladarse al Estado la irresponsabilidad o falta de cuidado de los usuarios en el uso de dichas plataformas; sin embargo, la tener una mayor claridad sobre la responsabilidad que compete al Estado, será también más fácil identificar los casos en los que se trata de responsabilidad de las entidades financieras, o de los usuarios, mejorando así las condiciones del sistema. The world is increasingly digital, and in Colombia, it is almost impossible to pretend to punish the trust of users in electronic services. For proper governance and the true fulfillment of the constitutional duties of the State, an effective promotion and monitoring of this type of services is required. Therefore, analyzing the way in which electronic financial services are regulated in Colombia, and the way in which the Financial Superintendency monitors them, will serve to establish who is effectively responsible for the damages that may occur. However, the irresponsibility or lack of care of the users in the use of said platforms cannot be transferred to the State; However, having greater clarity on the responsibility that falls to the State, it will also be easier to identify the cases in which it is the responsibility of financial institutions, or users, thus improving the conditions of the system. Magister en Derecho Administrativo Maestría

Realizar todas las operaciones autorizadas por la ley para las compañías que financian con fondos propios operaciones activas de créditos complementario de vivienda y microcrédito mediante procesos sistematizados - Fintech - a la población de los estratos 1 y 2 de la ciudad de Valledupar proporcionando financiación, acompañamiento y asesoría mediante contrato de mutuo con intereses. El mercado objetivo de Familias Inteligentes lo constituyen aquellas personas que pertenecen a los estratos socioeconómicos 1 y 2 de la ciudad de Valledupar, que cuentan con nulo o bajo historial crediticio, que no tienen oportunidad con la banca tradicional, con ingresos entre 1 y 4 s.m.m.l.v y/o cuya fuente de ingresos de su actividad no es constante. De acuerdo con el Reporte general del VIHOPE en el Censo Nacional de Población y Vivienda -CNPV 2018-, los hogares en estratos socioeconómicos 1 y 2 en la ciudad de Valledupar son 243.031. El objetivo es, entre 2021 y 2025, aportar al desarrollo social de 2.306 familias – 0.85 % del total registradas en estratos 1 y 2 de la ciudad de Valledupar-, con una cartera rotativa de $ 1.000.000.000,oo en crédito complementario de vivienda y microcrédito diseñados de acuerdo con sus necesidades. Así mismo, de los 41.926 micronegocios registrados en la ciudad de Valledupar mediante la Encuesta de Micronegocios -EMICRON 2020-, esperamos atender 300, que corresponden al 0.72% de la totalidad. El microcrédito, es un instrumento financiero efectivo para el desarrollo económico, la estabilidad financiera y la reducción de la pobreza de las personas - consideradas tradicionalmente de alto riesgo - con bajos ingresos, que carecen de garantías, historial crediticio y experiencia en la actividad económica. La tendencia del mercado para el crédito complementario de vivienda y microcrédito está influenciada por los lineamientos en materia de vivienda de interés social y emprendimientos en el país, teniendo en cuenta que estos obedecen a las decisiones que adopta el gobierno nacional en aras del cumplimiento de los objetivos propuestos. Dichos objetivos están alineados con los 17 Objetivos de Desarrollo Sostenible – ODS- y las 169 metas de la Agenda 2030 que el 25 de septiembre de 2015, los líderes mundiales adoptaron para erradicar la pobreza, proteger el planeta y asegurar la prosperidad para todos. El año de inicio es el 2021. Los ingresos esperados son 31.022.008 (COP) representados en arrendamientos e intereses financieros. Los costos por 16.320.000(COP) corresponden a la implementación y administración de la plataforma Biocredit. Los gastos por 8.722.949,05 (COP) Corresponden a gastos de venta, personal y registro de la empresa ante Cámara de Comercio. El valor del proyecto para 2021 es de 25.042.949,05 (COP). La fuente de financiación -año 2021- corresponde al capital suscrito y pagado de los socios por valor 442.000.000 (COP). The business objective is to provide all the financial services authorized by Colombian law to the low-income social class, stratum one and two, in the city of Valledupar. This will be carried out by using company funds to offer, through systematized procedures with Fintech, microcredit loans with pre-agreed interest rates along with pre- and post- professional guidance and consulting. The target market of Familias Inteligentes are those that belong to the lower income class (stratum 1 and 2) in the city of Valledupar, according to the socioeconomic standards in Colombia. The characteristics of this market are those who do not have a credit history; therefore, they do not have access to opportunities provided by the traditional banking. In addition, they have inconsistent incomes between one and four minimum wage. According to, the HIVOPE, the general report for the National Census of Population and Housing (CNPV), in the year 2018, households that belong to the lower socioeconomic strata in the city of Valledupar was 243.031. The main objective, between the years 2021 and 2025, is to enable the social development of 2.306 families, which is the 0.85 percent of the total families reported in the national census. These microcredits are based on a rotating portfolio worth $1.000.000,00 (COP), and tailored to support the specific needs of each family. Moreover, based on the Census of Microbusinesses, EMICRON 2020, there are 41.926 microbusinesses registered in the city of Valledupar. Consequently, our goal is to provide support to 300 microbusinesses, which would be 0.72 percent of the total market. A microcredit is an effective financial tool, designed to aid the economic development, generate financial stability, and to decelerate and decrease the poverty levels of the individual. This socioeconomic group is traditionally considered high risk, due to their low and inconsistent incomes, the lack of collateral, their nonexistent credit history, and a general absent experience in economic activity. The market trend for microcredit is influenced by guidelines on housing of social interest and entrepreneurship in the country, taking into account that our proposed activities and objectives aligned to the guidelines and decisions taken by the national government. These objectives are governed and coordinated with the 17 Sustainable Development Goals (SDGs) and the 169 goals of the Agenda for 2030, taken on September 25 of 2015, by the world leaders. Where they take a stand to abolish poverty, protect the planet and ensure a prosperous life for all. The starting year is 2021. The expected earnings are $31.022.088 (COP), based on the leases and interests. The costs are calculated to be $16.320.000 (COP), which include the implementation and the management of the Fintech platform, Biocredit. The expenses have been estimated to be $8.722,949,05 (COP), including the personnel, registration of the company before the Chamber of Commerce, and the daily sales and promoting activities. The total value of the project for the year 2021, is $25.042.949,05 (COP). The funding for the year 2021, corresponds to the subscribed and paid capital of the partners worth $442,000,000 (COP). 2021-06-29 12:30:01: Script de automatizacion de embargos. Correo recibido: Claudia Lorena Vargas Correa Mar 29/06/2021 11:51 AM El Proyecto Aplicado Empresarial "Familias Inteligentes" fue aprobado y se encuentra identificado como https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/31654 De acuerdo a las indicaciones señaladas por la Universidad, y teniendo en cuenta que el proyecto fue bloqueado al momento del registro en el Repositorio, solicito el embargo del mismo por dos años. Agradecida, CLAUDIA LORENA VARGAS MBA PART TIME COH 6 - Respuesta: Repositorio Institucional EdocUR Mar 29/06/2021 12:24 PM Respetado Claudia Vergara, reciba un cordial saludo, Hemos realizado la publicación de su documento: Familias Inteligentes, el cual puede consultar en el siguiente enlace: https://repository.urosario.edu.co/handle/10336/31654 De acuerdo con su solicitud, el documento ha quedado embargado por 2 años hasta el (2023/06/29) en concordancia con las Políticas de Acceso Abierto de la Universidad. Si usted desea dejarlo con acceso abierto antes de finalizar dicho periodo o si por el contrario desea extender el embargo al finalizar este tiempo, puede enviar un correo a esta misma dirección realizando la solicitud. Tenga en cuenta que los documentos en acceso abierto propician una mayor visibilidad de su producción académica. De otra parte, dado que desea publicar su obra en una revista de prestigio, queremos invitarla a tomar una asesoría con nuestros asesores de información del CRAI, quienes podrán brindarle orientación en la identificación de una revista adecuada para su obra y acompañamiento en la edición para publicación. La solicitud de asesoría puede agendarla en el siguiente link: https://n9.cl/agendamiento_servicios_crai Quedamos atentos a cualquier inquietud o sugerencia.

Las Financial Technology «FinTech», son una mega tendencia emergente, que combina actividades financieras y tecnología, brindando soluciones alternativas de productos y servicios financieros para las empresas y personas (Schueffel, 2017 & Soederberg, 2013). Esta investigación es de corte mixto, con un alcance descriptivo y diseño exploratorio secuencia, realizando una interpretación comparativa de los resultados obtenidos (Hernández Sampieri, Fernández y Baptista, 2014). El instrumento para la recolección de datos fue de creación propia, trabajando con una muestra de 26 estudiantes de la especialización en Administración Financiera de la Universidad EAN 2021-01. Los resultados permiten evidenciar que los estudiantes consideran importante conocer sobre los servicios FinTech, adicionalmente, perciben la importancia de dar mayor profundidad en el plan de estudios de la especialización, se concluye aprobando la hipótesis planteada, donde se indica que los estudiantes perciben la necesidad de profundizar el tema FinTech. Financial Technology «FinTech» is an emerging mega trend that combines financial activities and technology, providing alternative solutions for financial products and services for companies and individuals (Schueffel, 2017 & Soederberg, 2013). This research is mixed, with a descriptive scope and exploratory sequence design, making a comparative interpretation of the results obtained (Hernández Sampieri, Fernández & Baptista, 2014). The instrument for data collection was of our own creation, working with a sample of 26 students of the specialization in Financial Administration of the EAN 2021-01 University. The results show that students consider it important to know about FinTech services, additionally, they perceive the importance of giving greater depth in the study plan of the specialization, it is concluded by approving the proposed hypothesis, where it is indicated that students perceive the need for deepen the FinTech topic. Especialista en Administración Financiera Especialización

In Peru, the public agrarian bank arose from the hand of the agro-export landowners and it was to them that it dedicated its greatest efforts for 40 years. In the next two decades, this bank accompanied the beneficiaries of the radical agrarian reform of the 1970s, until it was liquidated in 1992. In the following ten years, the State had a marginal presence in agrarian credit without its absence being filled by the private financial system. With the new century, a new state bank was insisted, but without continuity in the policies, to date it painfully subsists. In all these years, the penetration of financial services in agriculture and rural areas has been very low. This persistence configures a market failure, an incomplete market that coexists with a highly concentrated bank, with its back to one of the most dynamic sectors of the economy., En el Perú, el banco público agrario surgió de la mano de los hacendados agroexportadores y fue a ellos a quienes dedicó sus mayores esfuerzos por 40 años. Las siguientes dos décadas, este banco acompañó a los beneficiarios de la radical reforma agraria de los setenta, hasta ser liquidado en 1992. En los diez años siguientes, el Estado tuvo una presencia marginal en el crédito agrario sin que su ausencia fuera llenada por el sistema financiero privado. Con el nuevo siglo se insistió en un nuevo banco estatal, pero sin continuidad en las políticas, a la fecha subsiste penosamente. En todos esos años, la penetración de los servicios financieros en el agro y el ámbito rural ha sido muy baja. Esta persistencia configura un fallo, un mercado incompleto que convive con una banca altamente concentrada, de espaldas a uno de los sectores más dinámicos de la economía.

Fintech is a type of startup with a disruptive business model that provides digital financial services. One of its main competitive advantages is that they continually innovate, which is why the management of the resulting innovation relevant to them. In Peru, although the fintech ecosystem is growing, there are no empirical studies dealing with innovation in fintech. This article contributes to the knowledge of fintech and analyzes the management of its innovation processes by identifying key enablers and practices of the process. For this, a multiple case study of six fintech winners of the Startup Peru contest was carried out. The findings we have, due to the iterative and agile nature of fintech startups, some do not have a process of systematized innovation; however, there are key enablers and practices for managing the innovation process that allowthem to successfully launch new services to the market. Las fintech son un tipo de startup con un modelo de negocio disruptivo que brinda servicios financieros digitales. Una de sus principales ventajas competitivas es que innovan continuamente, por lo cual la gestión de la innovación resulta relevante. En Perú, si bien el ecosistema fintech está creciendo, no hay estudios empíricos que traten sobre innovación en fintech. Este artículo aporta al conocimiento sobre las fintech, ya que analiza la gestión de sus procesos de innovación mediante la identificación de habilitadores y prácticas claves propios del proceso. Para ello, se realizó un estudio de casos múltiple de seis fintech ganadoras del concurso Startup Perú. Los hallazgos demuestran que, por la naturaleza iterativa y ágil de las fintech, algunas no cuentan con un proceso de innovación sistematizado; sin embargo, existen habilitadores y prácticas claves de gestión del proceso de innovación que les permiten lanzar nuevos servicios al mercado de manera exitosa.

This research was conducted with the objective of determining the incidence of the services provided by non-bank correspondents in the financial inclusion of the users of the Jama canton during the period 2015-2020, for this purpose a quantitative-qualitative methodology was used. Also applying the hypothetical, analytical, descriptive, bibliographic method and Pearson's correlation coefficient regression measure. For the collection of information, two surveys were designed as research instruments, which were addressed to 15 non-bank correspondents and another questionnaire that amounts to a total of 379 users who access the service offered by the correspondents. Once all the information was collected, it was found that the non-bank correspondents in the Jama canton provide some financial services, among which withdrawals and deposits stand out; on the other hand, the financial needs of the users have changed during the different years of the study. However, withdrawals have become the main financial need of users. Finally, it was found that there is a strong relationship between the financial services provided by the CNBs and the financial inclusion of the canton's users. Once the main results were known, it was possible to conclude that non-bank correspondents contribute positively to financial inclusion because there are no head offices, branches or agencies of financial entities within the canton that provide financial services to their clients and to the canton in general., La presente investigación se realizó con el objetivo de determinar la incidencia de los servicios que prestan los corresponsales no bancarios en la inclusión financiera de los usuarios del cantón Jama durante el período 2015-2020, para ello se utilizó una metodología de tipo cuantitativa-cualitativa. Aplicando además el método hipotético, analítico, descriptivo, bibliográfico y la medida de regresión coeficiente de correlación de Pearson. Para la recopilación de información se diseñaron dos encuestas como instrumentos de investigación, que fueron dirigidas a 15 Corresponsales no bancarios y otro cuestionario de preguntas que asciende a un total de 379 usuarios que acceden al servicio que ofertan los corresponsales. Una vez recopilada toda la información se obtuvo como resultado que los corresponsales no bancarios del cantón Jama prestan algunos servicios financieros entre los que se destacan los retiros y depósitos, por otra parte, las necesidades financieras de los usuarios han cambiado durante los diferentes años de estudio. Sin embargo, los retiros se convierten en la principal necesidad financiera de los usuarios. Por último, se logró conocer que existe una relación fuerte entre los servicios financieros que prestan los servicios de los CNB y la inclusión financiera de los usuarios del cantón. Una vez conocidos los principales resultados se pudo concluir que los corresponsales no bancarios aportan de manera positiva a la inclusión financiera porque no existe matriz, sucursal o agencias de entidades financieras dentro del cantón que presten servicios financieros a sus clientes y al cantón en general.

El objetivo del presente trabajo es desarrollar una metodología para implementar un sistema de recomendaciones sobre un conjunto de datos masivos a partir de técnicas de filtro colaborativos, bajo las 6 etapas del marco de trabajo CRISP-DM como metodología para articular las necesidades del negocio con los resultados de un modelo matemático que permite cuantificar las oportunidades de negocio mediante la exposición de ofertas al cliente

Este trabajo presenta la estructuración y el análisis de la viabilidad financiera de un modelo de negocio para una fintech de créditos en Colombia, usando el modelo canvas y algunos modelos financieros que ayuden a la organización e iniciación de este proyecto, incluyan los aspectos regulatorios y maximicen los recursos. Su propósito es hacer un llamado a la inclusión financiera a los emprendedores, trabajadores por cuenta propia y microempresas en el otorgamiento de créditos, en razón de la creciente dificultad de acceder a la banca formal, que los obliga a buscar a prestamistas informales que operan con altas tasas de interés. “El acceso a los servicios financieros facilita la vida cotidiana y ayuda a las familias y las empresas a planificar para todo, desde los objetivos a largo plazo hasta las emergencias imprevistas” (Banco Mundial, s. f.). Se pretende así, a través del uso responsable de los servicios financieros, fomentar un avance que genere crecimiento y equidad y ayude a combatir la pobreza, requisitos fundamentales para gestar dinamismo en la economía, ya que su uso lleva a una mayor inversión, aumenta los ingresos de los hogares colombianos, genera desarrollo económico y social, y garantiza créditos oportunos de manera adecuada para los sectores débiles de la economía., This paper presents the structuring and analysis of the financial viability of a business model for a credit Fintech in Colombia, using the canvas and some financial models that will help the organization and initiation of this project, include regulatory aspects and maximize the resources. Its purpose is to call for financial inclusion to entrepreneurs, self-employed workers and micro-enterprises in the granting of loans, due to the increasing difficulty of accessing formal banking, which forces them to look for informal lenders who handle high loan interest rates. “Access to financial services makes everyday life easier and helps families and businesses plan for everything from long-term goals to unforeseen emergencies” (World Bank, n.d.). It is thus intended, through the responsible use of financial services, to promote progress that generates growth and equity and helps combat poverty, fundamental requirements to produce dynamism in the economy, since their use leads to greater investment, increases the Colombian household income, generates economic and social development, and guarantees timely credits in an adequate manner for the weak sectors of the economy.

El presente estudio aborda un trabajo prospectivo, explicando cómo queda la regu-lación de los movimientos de capital y de los servicios financieros en las relaciones de la UE con Reino Unido y Gibraltar tras el Brexit. El trabajo examina las distintas posibilidades de Acuerdo de Libre Comercio que pueden articularse para regular esa futura relación, aunque su análisis se centra particularmente en las consecuencias jurídicas y económicas de un Brexit duro, es decir, de una retirada sin acuerdo. El artículo explica que la reubicación en distintos Estados miembros de servicios financieros anteriormente prestados desde Reino Unido está provocando una cierta fragmentación del mercado financiero europeo. Esto puede generar problemas si disminuyen la liquidez y profundidad de esos mercados financieros europeos, los servicios financieros se encare-cen o aparecen oportunidades de arbitraje reglamentario al hacerse más relevantes las diferencias regulatorias entre los Estados miembros. En ese contexto, la culminación tanto de la Unión Banca-ria como de la Unión de los Mercados de Capitales aparece como una prioridad insoslayable en el proceso de integración europeo, si no se quieren generar ineficiencias financieras que erosionen la competitividad de las actividades productivas en la UE. En última instancia, además, la UE se juega aquí una parte importante de su autonomía financiera. Si, tras el Brexit, una parte sustancial de la financiación de las actividades económicas de la UE sigue en manos de un país tercero, como es ya el Reino Unido, su crecimiento se verá lastrado por esa dependencia y por los altibajos que pueda sufrir su relación con ese país., This study undertakes a prospective work explaining how the regulation of capital movements and financial services will be organized in the relations between the EU and the United Kingdom and Gibraltar after Brexit. The paper explores the different possibilities that can be articu-lated for a Free Trade Agreement that rules such a future relationship, although its analysis focuses particularly on the legal and economic consequences of a hard Brexit, that is, of a withdrawal wi-thout deal. The article explains that the relocation to different Member States of financial services previously provided from the United Kingdom is causing a certain fragmentation of the European financial market. This can create problems if the liquidity and depth of these European financial markets decrease, financial services become more expensive or opportunities for regulatory arbi-trage appear as legal differences between Member States become more relevant. In this context, the culmination of both the European Banking Union and the Capital Markets Union appear as unavoidable priorities in the European integration process in order to avoid financial inefficiencies that could erode the competitiveness of productive activities in the EU. Ultimately, an important part of EU’s financial autonomy is at stake here. If, after Brexit, a substantial part of the financing of EU’s economic activities remains in the hands of a third country, such as the United Kingdom, the European growth will be weighed down by this dependence and by the ups and downs of its relationship with that country.

La constante evolución de la tecnología digital y todas las aplicaciones que hacen parte de ella han contribuido al surgimiento de nuevas empresas que, por medio de herramientas tecnológicas, ofrecen una amplia gama de productos y servicios a los consumidores; y ha dado lugar en el sector financiero a la creación del ecosistema FinTech, que ha generado una disrupción en la oferta de servicios financieros, con procesos más ágiles, flexibles, innovadores, seguros, transparentes y económicos. Teniendo en cuenta que nos encontrarnos en un entorno empresarial moderno, y que durante la última década la sociedad ha transformado su estilo de vida; gracias al desarrollo de nuevas tecnologías y en donde priman los conceptos relacionados con este asunto; es imperativo establecer una base de conocimiento que aglutine los aspectos relacionados con la Tecnología Financiera; por ello, en el presente trabajo monográfico se tratará de acercar al lector al ecosistema de empresas de base tecnológica Fintech y su contribución a los negocios internacionales; para lo cual se estudiaran los aspectos relacionados con el ecosistema Fintech, las empresas de la industria más reconocidas a nivel nacional e internacional y como este ecosistema contribuye a los negocios internacionales. Resumen .................................................................................................................................... x Introducción ............................................................................................................................... 1 1 Objetivos .............................................................................................................................. 6 1.1 Objetivo general ........................................................................................................... 6 1.2 Objetivos específicos .................................................................................................... 6 Capítulo I ................................................................................................................................... 7 2 Ecosistema Fintech .............................................................................................................. 7 2.1 Características ............................................................................................................... 9 2.2 Elementos que conforman el ecosistema Fintech ....................................................... 10 2.3 Segmentos ................................................................................................................... 11 2.3.1 Pagos y remesas .................................................................................................. 11 2.3.2 Prestamos ............................................................................................................ 12 2.3.3 Crowdfunding...................................................................................................... 12 2.3.4 Gestión de finanzas personales ........................................................................... 13 2.3.5 Gestión de finanzas empresariales ...................................................................... 13 2.3.6 Puntaje alternativo, identidad y fraude ................................................................ 14 2.3.7 Tecnologías para instituciones financieras .......................................................... 14 2.3.8 Seguros ................................................................................................................ 14 2.3.9 Trading y mercado de capital .............................................................................. 15 2.3.10 Gestión patrimonial ......................................................................................... 15 2.3.11 Banca digital .................................................................................................... 15 Capítulo II ............................................................................................................................... 17 3 Empresas de base tecnológica Fintech a nivel nacional e internacional ............................ 17 3.1 Fintech a nivel mundial .............................................................................................. 17 3.2 Las 7 Fintech más grandes del mundo ........................................................................ 17 3.2.1 Ant Financial ....................................................................................................... 18 3.2.2 ZhongAn.............................................................................................................. 18 3.2.3 Qudian ................................................................................................................. 19 3.2.4 Oscar.................................................................................................................... 20 3.2.5 Avant ................................................................................................................... 20 3.2.6 Lufax ................................................................................................................... 21 3.2.7 Kreditech ............................................................................................................. 21 3.3 Ecosistema Fintech en Colombia ............................................................................... 22 3.3.1 Aflore .................................................................................................................. 23 3.3.2 Ualet .................................................................................................................... 24 3.3.3 Mesfix.................................................................................................................. 24 Capítulo III ............................................................................................................................... 26 4 Contribución de la base tecnológica Fintech dentro de los negocios internacionales ....... 26 5 Conclusiones ...................................................................................................................... 36 6 Bibliografía ........................................................................................................................ 39 Monografía Pregrado Administrador(a) en Finanzas y Negocios Internacionales

En los últimos años ha venido creciendo el número de hogares que son dueños o piensan en adquirir un vehículo lo que los hace potenciales clientes de un seguro de vehículo. El presente estudio tomó los resultados de la encuesta de hogares sobre demanda de inclusión nanciera en seguros (Fasecolda 2018) y sobre esta se implementó un modelo jerárquico o modelo multinivel con el n de aprovechar dicha información y poder determinar ¾cuáles son las características que tienen los hogares Colombianos a la hora de adquirir un seguro de vehículo? y a partir de estas características determinar la posibilidad de que adquiera un seguro los nuevos hogares que adquieran vehículos. In recent years the number of households that own or think about acquiring a vehicle has grown, which makes them potential customers of vehicle insurance. The present study took the results of the household survey on demand for nancial inclusion in insurance (Fasecolda 2018) and on this a hierarchical model or multilevel model was implemented in order to take advantage of this information and be able to determine what are the characteristics that have Colombian homes when purchasing vehicle insurance? and from these characteristics determine the possibility that new homes that acquire vehicles acquire insurance. Profesional en estadística http://unidadinvestigacion.usta.edu.co Pregrado

El presente estudio aborda un trabajo prospectivo, explicando cómo queda la regulación de los movimientos de capital y de los servicios financieros en las relaciones de la UE con Reino Unido y Gibraltar tras el Brexit. El trabajo examina las distintas posibilidades de Acuerdo de Libre Comercio que pueden articularse para regular esa futura relación, aunque su análisis se centra particularmente en las consecuencias jurídicas y económicas de un Brexit duro, es decir, de una retirada sin acuerdo. El artículo explica que la reubicación en distintos Estados miembros de servicios financieros anteriormente prestados desde Reino Unido está provocando una cierta fragmentación del mercado financiero europeo. Esto puede generar problemas si disminuyen la liquidez y profundidad de esos mercados financieros europeos, los servicios financieros se encarecen o aparecen oportunidades de arbitraje reglamentario al hacerse más relevantes las diferencias regulatorias entre los Estados miembros. En ese contexto, la culminación tanto de la Unión Bancaria como de la Unión de los Mercados de Capitales aparece como una prioridad insoslayable en el proceso de integración europeo, si no se quieren generar ineficiencias financieras que erosionen la competitividad de las actividades productivas en la UE. En última instancia, además, la UE se juega aquí una parte importante de su autonomía financiera. Si, tras el Brexit, una parte sustancial de la financiación de las actividades económicas de la UE sigue en manos de un país tercero, como es ya el Reino Unido, su crecimiento se verá lastrado por esa dependencia y por los altibajos que pueda sufrir su relación con ese país., This study undertakes a prospective work explaining how the regulation of capital movements and financial services will be organized in the relations between the EU and the United Kingdom and Gibraltar after Brexit. The paper explores the different possibilities that can be articulated for a Free Trade Agreement that rules such a future relationship, although its analysis focuses particularly on the legal and economic consequences of a hard Brexit, that is, of a withdrawal without deal. The article explains that the relocation to different Member States of financial services previously provided from the United Kingdom is causing a certain fragmentation of the European financial market. This can create problems if the liquidity and depth of these European financial markets decrease, financial services become more expensive or opportunities for regulatory arbitrage appear as legal differences between Member States become more relevant. In this context, the culmination of both the European Banking Union and the Capital Markets Union appear as unavoidable priorities in the European integration process in order to avoid financial inefficiencies that could erode the competitiveness of productive activities in the EU. Ultimately, an important part of EU’s financial autonomy is at stake here. If, after Brexit, a substantial part of the financing of EU's economic activities remains in the hands of a third country, such as the United Kingdom, the European growth will be weighed down by this dependence and by the ups and downs of its relationship with that country., Proyecto de Investigación: LA ACCIÓN EXTERIOR DE LA UNIÓN EUROPEA Y EL ESTADO DE DERECHO / THE EXTERNAL ACTION OF THE EUROPEAN UNION AND THE RULE OF LAW ACEXDE (REFERENCIA: RTI2018-101041-B-I00).

En esta investigación, se examina cómo algunas tipologías de delitos y los cultivos de coca afectan el acceso a los servicios financieros y el riesgo financiero. Se construye un panel trimestral para los 1.122 municipios de Colombia para el periodo 2010 a 2019. Metodológicamente se estiman regresiones de efectos fijos bidireccionales (two-way fixed effects) para controlar la heterogeneidad invariable no observada en ambos niveles. Se documentan tres hallazgos principales. Primero, las tasas de homicidio están negativamente correlacionadas con el acceso al crédito. Segundo, las tasas de delitos contra la propiedad parecen estar correlacionadas positivamente con el acceso al crédito, aunque estas estimaciones son menos precisas para algunas especificaciones. Tercero, la presencia de cultivos de coca está negativamente asociada con el acceso al crédito y a los depósitos de ahorro, y positivamente asociada con el riesgo de impago de microcréditos. Estos resultados se suman a la creciente literatura sobre la relación entre las actividades delictivas y los servicios financieros., In this research, I examine whether crimes and coca crops affect access to financial services, and financial risk. I build a quarterly panel for all 1,122 municipalities of Colombia covering 2010 through 2019, and estimate two-way fixed effects regressions to control for time and municipality invariant heterogeneity. I document three main findings. First, homicide rates are negatively correlated with access to credit. Second, property crime rates seem to be positively correlated with access to credit, though these estimates are less precise in some specifications. Finally, the presence of coca crops is negatively associated with access to credit and savings deposits, and positively associated with the share of risky microloans portfolios. These results add to a growing literature on the relationship between criminal activities and financial services.

Resumen: El sector de servicios financieros enfrenta desafíos en el desarrollo de actividades que requieren la utilización de tecnologías de la información y las comunicaciones, debido a que están expuestas a una serie de riesgos como cibercrímen, que pueden afectar la confianza en la marca de la empresa y en el servicio. Con el fin de hacer frente a estos desafíos, ACH Colombia desarrolló un proyecto para anticipar y prevenir los riesgos relacionados con los crímenes informáticos, utilizando herramientas que faciliten el análisis de información para la toma de decisiones. Adicionalmente, ha diseñado e implementado un modelo de prevención especial para el botón de pagos, que es uno de los servicios que esta compañía presta a las entidades financieras, personas jurídicas y naturales y entidades públicas. El presente artículo pretende presentar algunos resultados del proyecto. Abstract: Financial services sector faces challenges in the development of activities that require the use of information and communication technologies, because these are activities exposed to risks such as cybercrimes, which can affect trust in the company’s brand and the confidence in the service. In order to face these challenges, ACH Colombia developed a project in order to anticipate and prevent the risks related to computer crimes, using tools that facilitate the analysis of information for decision-making. It also designed and implemented a particular prevention model for the payment button, which is one of the services that the company provides to banks, legal and natural persons and public entities. This article aims to present some results of the project.

USE OF FINANCIAL SERVICES EMPIRICAL. STUDY IN UNIVERSITY STUDENTS.The financially included population has access to banking services, hence this insertion favors the economic development of the population, however there are many people who do not use formal financial services, including students. For this reason, the objective of this work was to identify the frequency with which the upper level students of Tuxtepec Oaxaca access the financial services offered by the Banking Institutions. The sample is made up of 800 upper level students who belong to 8 public and private universities in Tuxtepec Oaxaca. The frequency of use of financial services was checked by means of the test. The results show that students use the financial services offered by Banking Institutions. However, it is important to reiterate that some students do not resort to the financial system, this proportion of the population being an area of opportunity for the process of financial inclusion in Mexico.Key Words: Use, Financial Services, University Students.Resumen.La población incluida financieramente accede a los servicios bancarios, de ahí que ésta inserción favorece el desarrollo económico de la población, sin embargo existen muchas personas que no utilizan los servicios financieros formales, incluyendo a los estudiantes. Por este motivo, el objetivo de este trabajo fue identificar la frecuencia con la que los estudiantes de nivel superior de Tuxtepec Oaxaca acceden a los servicios financieros que ofrece las Instituciones Bancarias. La muestra está conformada por 800 alumnos del nivel superior que pertenecen a 8 universidades públicas y privadas de Tuxtepec Oaxaca. Se comprobó por medio de la prueba t la frecuencia del uso de los servicios financieros. Los resultados muestran que los estudiantes usan los servicios financieros que ofrecen las Instituciones Bancaria. Sin embargo, es importante reiterar que algunos estudiantes no recurren al sistema financiero, siendo esta proporción de la población un área de oportunidad para el proceso de inclusión financiera en México.Palabras Claves: Uso, Servicios Financieros, Estudiantes Universitarios.

Resumen: Los estudios sociales sobre las finanzas domésticas pueden clasificarse en dos tipos: investigaciones enfocadas al estudio de “dispositivos de mercado” (tales como scorings y tarjetas de crédito) utilizados por compañías financieras, e investigaciones que analizan las nuevas prácticas y modos de “cálculo cotidiano” desarrollados por los usuarios de los servicios financieros alrededor del mundo. Este artículo es parte de un proyecto mayor que busca abrir un camino diferente, que intenta situar a los estudios sociales de las finanzas domésticas en la intersección donde ambos tipos de cálculo -los big data de los dispositivos de mercado y el small data de los cálculos financieros cotidianos-, puedan ser observados de manera conjunta. Más específicamente, este artículo discute algunos de los desafíos metodológicos enfrentados en esta nueva posición, en particular como usamos las huellas dejadas por el big data y cómo hemos lidiado con un tipo de circuito comercial inesperado. Abstract: Social studies of finance can be split in two types: studies that have paid attention to “market devices” (such as scorings and credit cards) enacted by financial firms and studies that analyze new practices and modes of “ordinary calculation” developed by consumers of financial services around the world. This article is part of a broader project that aims at opening a different path that locates social studies of domestic finances at the intersection where both kinds of calculation - the big data of market devices and the small data of ordinary financial practices- can be simultaneously observed. More specifically, this article discusses some of the methodological challenges faced from this new position, particularly, how we used some of the traces left by big data and how we dealt with an surprising “commercial circuit” founded in our material.

Este estudio identifica los posibles factores que pueden motivar u obstaculizar la aceptación de servicios financieros en línea. Los resultados apuntalan que el tam2 es un modelo válido para predecir el propósito de los consumidores objeto de estudio para explicar la diferencia entre adoptantes y no adoptantes. Los indicadores como la protección de la privacidad percibida, la seguridad percibida y la capacidad de innovación del consumidor demuestran tener una relación positiva significativa con estos y predecir significativamente quién es más probable que los adopte. Los hallazgos pueden ayudar a las instituciones financieras a expresar las estrategias de comercialización adecuadas, diseñar sistemas en línea efectivos y acelerar la difusión y uso de estos. This study identifies possible factors that may motivate or hinder the adoption of online financial services. The results support that the tam2 is a valid model to predict the purpose of the consumers under study to explain the difference between adopters and non-adopters. Indicators such as the protection of perceived privacy, perceived safety and consumer innovation capacity demonstrate a significant positive relationship with them and significantly predict who is more likely to adopt them. The findings can help financial institutions express appropriate marketing strategies, design effective online systems and accelerate the dissemination and use of these.

Esta investigación desea conocer la percepción que tienen los usuarios de IA en el proceso de atención, ofrecido por sus entidades financieras. Para tal fin, se ha recopilado información histórica y contextual sobre la importancia del servicio al cliente y los avances de IA en pro de contribuir a mejorar la calidad de vida del hombre. También se planteó una hipótesis que será evaluada con herramientas cuantitativas de tipo descriptivo, no experimental, específicamente encuestas estructuradas, aplicadas a usuarios de chatbots de entidades financieras que han incluido estas herramientas en sus canales de atención a usuarios. En total se aplicaron 70 encuestas con preguntas cerradas que se calificaron con escala de Likert. De las respuestas obtenidas, se dedujo que en general, los usuarios del chatbot tienen una buena percepción de él, adicionalmente, una gran mayoría lo identifica como una herramienta que puede contribuir en mejorar la experiencia de servicio al cliente. This research wants to know the perception that AI users have in the attention process, offered by their financial entities. For this purpose, the historical and contextual information has been compiled about the importance of customer service and the advances of AI in order to contribute to improving the quality of life of the man. A hypothesis was also proposed that will be evaluated with quantitative tools whit descriptive type, non-experimental, specifically structured surveys, applied to users of chatbots of financial entities that have included these tools in their user service channels. In total, 70 surveys were applied whit closed questions, which were rated with a Likert scale. From the answers obtained, it was deduced that in general, the users of the chatbot have a good perception of it, in addition, a great majority identifies it as a tool that can contribute in improving the customer service experience. Especialista en Gerencia del Servicio

Financial Inclusion: two words of increasing use worldwide, which nowadays is opening up spacein our country, which seeks to involve the different social and vulnerable sectors, as is the case of women as such, and on a daily basis generates economic resources to cover the primary needs of your home. It is essential to highlight the continuous increase of the informal market in our city, where the amounts of financial leverage are below the minimum amounts of granting the diversity of products, financial actors such as financial institutions and therefore visualize a latent economic fragility and that should be considered as a priority segment of attention of public and private entities respectively. Therefore, women, being considered as a generating entity of income through the performance of their labor activities in the informal market, is a priority and vital financial inclusion and knowledge of the existence of the portfolio of financial products in different banking entities and savings and credit cooperatives, thus allowing the development of productive activities on a small scale. Inclusión Financiera dos palabras de uso creciente a nivel mundial, que hoy en día cada vez se abre espacio en nuestro país, misma que busca involucrar a los diversos sectores sociales y vulnerables como es el caso de la mujer como tal, y que de manera cotidiana genera recursos económicos para cubrir las necesidades primarias de su hogar. Es imprescindible destacar el aumento continuo del mercado informal en nuestra ciudad, en donde cuyos montos de apalancamiento financiero se encuentran por debajo de los montos mínimos de otorgamiento de la diversidad de productos, los actores financieros como son las entidades financieras y por ende se visualiza una latente fragilidad económica y que debe ser considerado como segmento prioritario de atención de las entidades públicas y privadas respectivamente. Por tanto la mujer, al ser considerada como un ente generador de ingresos a través del desempeño de sus actividades laborales en el mercado informal, es prioritario y vital su inclusión financiera y el conocimiento de la existencia del portafolio de productos financieros en las diferentes entidades bancarias y cooperativas de ahorro y crédito, permitiendo así el desarrollo de actividades productivas a pequeña escala

53 p., Starting from an academic research done for five of the most important banks in the South American financial sector and based in the different theories of the internationalization process exposed by some authors, a strategic model was identified in order to be used by any financial Colombian company in order to begin activities in other country of the region. Different key strategies of competence in the Colombian financial sector were identified as: service quality, interest rates, administrative costs, number of branches and different channels of attention, among others. Equally, it was concluded that the high degree of overcrowding in the financial sector is caused by the strategies used by institutions, for that reason it is necessary to increase market share in different countries in the region in order to increase profitability. Based on the different theories of internationalization, strategies used by five financial institutions that participate in different countries were identified the acquisition of other entities and mergers are the most successful strategies. The internationalization model helps to develop a new way to interact it all the growing markets around the globe. This ensures that the banking sector can remain competitive. As long as the invest is coming from abroad its possible to incur in strategic markets and be competitive., A partir de un estudio realizado a cinco de los bancos más importantes del sector financiero sudamericano y utilizando las diferentes teorías del proceso de internacionalización que han expuesto diferentes autores, se logró identificar un modelo estratégico a seguir que puede ser utilizado por cualquier entidad financiera colombiana que desee iniciar actividades en algún país de la región. Se lograron identificar características de competencia claves en el sector financiero colombiano como son: calidad del servicio, tasas de interés de captación y colocación, costos administrativos, red de oficinas y los diferentes canales de atención, entre otros. Igualmente, se pudo concluir que, debido al alto grado de hacinamiento en el sector financiero ocasionado por las estrategias utilizadas por las entidades, se hace necesario aumentar la participación del mercado en diferentes países de la región con el fin de incrementar la rentabilidad. Teniendo como base las diferentes teorías de internacionalización, se identificaron estrategias utilizadas por cinco entidades financieras que tienen participación en diferentes países, siendo la adquisición y fusión entre entidades las más exitosas. Los procesos de internacionalización en el sector financiero aseguran mantenerse competitivos en los mercados mundiales y, así poder crecer en una forma uniforme para poder controlar las economías de escala basados en los modelos de internacionalización de otras entidades financieras., Pregrado, Administrador de Negocios Internacionales, Introducción .................................................................................................................................. 10 1. Descripción del Proyecto .......................................................................................................... 12 1.1 Planteamiento del problema .................................................................................................... 12 1.2 Formulación del problema ...................................................................................................... 13 2. Objetivos ................................................................................................................................... 14 2.1 Objetivo General ..................................................................................................................... 14 2.2 Objetivos Específicos .............................................................................................................. 14 3. Justificación .............................................................................................................................. 15 4. Metodología .............................................................................................................................. 16 4.1 Tipo de Estudio o Investigación ............................................................................................. 16 4.2 Diseño Metodológico .............................................................................................................. 16 5. Marco Teórico ........................................................................................................................... 18 5.1 Concepto de Internacionalización ........................................................................................... 18 5.2 Aproximación a las teorías de internacionalización ............................................................... 19 5.3 Modelos económicos .............................................................................................................. 20 5.4 Globalización .......................................................................................................................... 22 5.5 Integración Económica ........................................................................................................... 24 5.6 Internacionalización ................................................................................................................ 25 6. Marco Conceptual ..................................................................................................................... 28 6.1 Teoría Macroeconómica ......................................................................................................... 28 6.2 Teoría de la Internacionalización ............................................................................................ 29 6.3 Teoría de Monopolización ...................................................................................................... 30 6.4 Teoría de la ventaja competitiva ............................................................................................. 31 6.5 Teoría de la ventaja competitiva ............................................................................................. 31 6.6 Condiciones de la demanda .................................................................................................... 31 6.7 Sectores conexos y auxiliares ................................................................................................. 32 6.8 Estrategia, estructura y rivalidad de la empresa ...................................................................... 32 6.9 Teoría de la organización industrial ........................................................................................ 33 7. Procesos de internacionalización de la empresa DAVIVIENDA S.A. ..................................... 34 7.1 Modelos por Procesos: Escuela Uppsala. ............................................................................... 34 7.2 Modelo Jordi Canals ............................................................................................................... 35 7.3 Modelo del ciclo de vida del producto .................................................................................... 38 7.4 Modelos por Redes ................................................................................................................. 40 7.5 Teoría de Johanson y Mattson ................................................................................................ 41 8. Política de negoción internacional de DAVIVIENDA S.A. y líneas de crédito internacional (REDES) ....................................................................................................................................... 44 8.1 Banco Davivienda: Localización de sucursales en América .................................................. 44 8.2 Redes Internacionales ............................................................................................................. 44 8.3 Productos y Servicios ofrecidos. ............................................................................................. 44 8.4 Estrategia de internacionalización. ......................................................................................... 45 8.5 Estrategia futura de internacionalización ................................................................................ 46 8.6 Estrategia para continuar con los procesos de internacionalización ....................................... 47 9. Conclusiones ............................................................................................................................. 50 10. Recomendaciones ................................................................................................................... 51 Referencias bibliográficas ............................................................................................................. 52, Ej. 1