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In recent decades, earnings management has been part of discussions in accounting and financial literature (Niskanen et al., 2011). The disclosure of information and the quality of the information that is disclosed has also received a lot of attention. Investors must be concerned that the quality of information supplied by firms means, according to Healy and Whalen (1999), that the firm can manage their results in such a way as to confuse investors about their performance or to influence their contracts, based on the accounting numbers. Rafik (2002) states that earnings management is a strategy for the management of the firm and, although it is not illegal, it is considered unethical by the users of financial statements (Johari et al., 2008; Rafik, 2002). Research on women in power has, on the one hand, gained great importance in recent years: e.g. Adams and Ferreira (2009), Campbell and Minguez-Vera (2008), Carter, Sinkins and Simpson (2003), Farrell and Hersch (2005), Peni and Vähäma (2010) and Rose (2007). All have examined the effect of female executives on the firm’s performance. On the other hand, much research about the presence of women on the board still shows no consensus about its relationship with earnings management. Some researchers found a positive relationship (Scapin, Garcia-Lara and Penalval-Zuasti, 2013), others a negative one (Gulzar and Wang, 2011), and others still found no relationship at all between the presence of women on the board and earnings management (Moradi et al., 2012).

This article explores the framework of the marine knowledge, in general, and the blue accounting, in particular. For one side, the seabed, the ocean floor and the subsoil allow to promote several activities to explore these resources. For the other side, the pollution of the marine environment due to intervention of man which damage and the harm marine life produces strong risks and threats to this environment. In the context, marine resources are a public good which is available to everybody, at all time, but without payment or compensations to this collective pressure of human activity. In order to reinforce the marine knowledge, the blue accounting will provide valuable information to the citizen, to the organization and to the society based on accounting standards that identify, measure, value and report this blue growth that is the ocean strategy with new opportunities for marine and maritime sustainability. The fast evolution of the marine knowledge demands profound accounting researches that will study the increasing impact on the use, the management, the associated costs and the new report opportunities of these resources and its value. This article will reduce the negative effect of politics and Governments that forget the blue accounting as essential to support the blue economy and ocean strategy, because sciences are interdepend and scarcity of marine resources demands knowledge to emerge these first insights and then mitigate uncertainties and risks. info:eu-repo/semantics/publishedVersion

RESUMOO objetivo deste estudo foi verificar quais variáveis influenciam o nível de evidenciação mínima das companhias abertas brasileiras durante o período inicial de harmonização às normas internacionais de contabilidade no Brasil. Sob o aspecto metodológico, o estudo é qualitativo-quantitativo, do tipo descritivo. A população-alvo foi formada pelas companhias abertas brasileiras não financeiras que compõem o índice IBRX da Bovespa, cuja amostra final foi composta por 78 empresas. Os dados foram extraídos das demonstrações contábeis e notas explicativas das companhias, nos períodos de 2008 e 2009, por meio do banco de dados da Economática e do site da CVM. A partir da utilização de um índice de evidenciação mínima, composto por 72 itens relativos a pronunciamentos e orientações técnicas emitidos pelo Comitê de Pronunciamentos Contábeis (CPC), foi determinado o nível de evidenciação mínima para cada empresa da amostra. O tratamento dos dados qualitativos foi realizado por meio da análise de conteúdo e dos quantitativos com a técnica de Análise Fatorial Exploratória (AFE) e de Modelos Lineares Generalizados (MLG). Os principais resultados apresentaram que o porte das empresas de auditoria, a internacionalização, o nível de governança corporativa e o nível de endividamento influenciam significativamente o nível de evidenciação mínima das empresas. Esse achado sugere que as companhias abertas da amostra, auditadas pelas big four, apresentam melhor qualidade na divulgação de informação contábil do que aquelas auditadas por outras empresas de auditoria independentes.ABSTRACTThe aim of this study was to establish the variables that influence the level of minimal disclosure of open Brazilian companies during the initial period of harmonization with international accounting standards in Brazil. Under the methodological aspect, the study is qualitative-quantitative, of a descriptive type. The target population included non-financial Brazilian companies that are listed on Bovespa's IBRX index. The final sample consisted of 78 companies. Data were obtained from the financial statements and notes issued by the companies in 2008 and 2009 through the Economática database and the CVM website. We used a minimal disclosure index that was made up of 72 items related to pronouncements and technical guidelines issued by the Accounting Pronouncements Committee (APC) to define the level of minimal disclosure of each sample company. Qualitative data was processed by means of a content and quantitative analysis using the Exploratory Factor Analysis (EFA) technique and the Generalized Linear Models (GLM) technique. The main results show that the size of audit firms, internationalization, the level of corporate governance and the debt levels influence significantly the level of minimal disclosure of the companies. That finding suggests that public companies of the sample audited by the big four feature better quality in the disclosure of accounting information that those companies audited by other independent audit firms.RESUMENEl objetivo de este estudio es determinar las variables que influyen en el nivel de información mínima de las empresas brasileñas en el período inicial de la armonización con las normas internacionales de contabilidad en Brasil. En el aspecto metodológico, el estudio es cualitativo-cuantitativo y descriptivo. La población objetivo son empresas no financieras brasileñas que componen el índice Bovespa IBRX, cuya última muestra la conformaron 78 empresas. Los datos se obtuvieron a partir de los estados financieros y las notas a las empresas, los períodos de 2008 y 2009, a través de la base de datos Economática y sitio web de la CVM (Comisión de Valores). Desde el uso de un índice de divulgación mínima, compuesto de 72 artículos relacionados con las directrices técnicas y pronunciamientos emitidos por el Comité de Pronunciamientos Contables (CPC), se obtiene el nivel mínimo de divulgación para cada empresa de la muestra. El análisis de datos se realizó mediante el análisis de contenido cualitativo y cuantitativo con técnica de Análisis Factorial Exploratorio (AFE) y los Modelos Lineales Generalizados (GLM). Los principales resultados muestran que el tamaño de las firmas de auditoría, la internacionalización, el nivel de gobierno corporativo y los niveles de deuda influyen significativamente en el nivel mínimo de divulgación de las empresas. Este hallazgo sugiere que las empresas públicas de la muestra auditada por los “cuatro grandes”, tienen mejor calidad en la divulgación de la información contable que las empresas que son auditadas por otras auditorías independientes.

This paper centres on the understanding and the relevance of corporate social responsibility (CSR) and their influence on woman as CFO. It will allow to recover the investors’ expectations and to promote corporate business strategies as important issues on the sustainable society. This paper contributes in the domain of CSR and woman literature in two aspects. First, this research provides evidence that corporations include the social dimension in accounting strategies, due to increasing demands of stakeholders. Second, the research presents evidence of trends, pressures and relevance of the level of disclosure to justify that corporations deal with complexity as a consequence of different corporate governance system. The empirical analysis examines the disclosure practices made by all corporations listed on São Paulo Stock Market between the period of December 31, 1991 until December 31, 2014 and several case studies allow the identification of threats, opportunities, strengths and weakness of the CSR and woman literature. This research is centered in Brazil that needs to increase transparency of the annual report, because in the Corruption Perceptions Index (CPI) published by the Transparency International in the year of 2014 occupied the 69th place between 175 countries and in the year of 2014 get the 46th place between 133 countries. This show that CSR practices has moved from theory to reality and there is an evolution perceived by managers. The authors propose that stakeholders’ behaviour must be woman-oriented supported in the firm value conjoin with orientation of social responsibility information. In resume, the debate in which woman have figured certainly call for greater standards of disclosure but right now corporations have been converting into vehicle for social responsibility propaganda instead of the general trend proves that social responsibility web reporting truly affect the firm value.

O agravamento da pobreza e a emergência de problemas sociais exigem novas dinâmicas suportadas no empreendedorismo social, as quais garantem, por um lado, o bem-estar ao maior número de cidadãos e a redução do risco de comportamentos nocivos e, por outro lado, a criação de valor através de iniciativas desenvolvidas diferenciadamente na sociedade. A metodologia da investigação é suportada, numa primeira fase, na revisão de literatura para contextualizar o Empreendedorismo Social. Numa segunda fase, na análise quantitativa, exploratória e longitudinal, na Carta Social em Portugal. A questão a investigar é: o empreendedorismo social cria valor social nas organizações do setor não lucrativo? Os resultados evidenciam que essas organizações se preocupam com a criação de valor social, a promoção do emprego, a redução da exclusão social e da conflitualidade, particularmente quando os níveis de desemprego e privação são elevados, sempre num contexto empresarial que privilegia estratégias assentes na eficiência, eficácia, economia e qualidade.

The global financial crises began and it demands the introduction of the social responsibility on the Deposit Guarantee Fund within the Society, in general, and within the deposit client of Financial Institutions, in particular. This research discusses the annual report of the Brazilian Deposit Guarantee Fund through the challenges of accounting and finance. The BDGF is a financial institution that enhanced the market confidence and stability on the deposit-insurance system. The nature of its functions demand constant regulation and supervision that provides a first line of defense against adversely affect confidence on the Brazilian financial and banking market.

Muito se falou nos últimos anos em relação à mudança contábil ocorrida por causa da inserção brasileira nas Normas Internacionais de Contabilidade. Isso também trouxe em foco a necessidade de produção dos relatórios contábeis pelos pequenos e micro empresários brasileiros. No Brasil, a partir de 2010, as pequenas e médias empresas possuem uma diretriz específica sobre os relatórios a serem elaborados. No entanto, treinar e atualizar os 440 mil contadores brasileiros à prática das novas normas não é tarefa fácil. Também não é fácil fazer com que o empreendedor tenha consciência da importância desses relatórios no dia-a-dia da empresa e as implicações gerenciais. O objetivo deste trabalho é identificar o entendimento dos profissionais em relação à utilidade dos relatórios contábeis. A pesquisa é exploratória e qualitativa, com a aplicação de questionários aos profissionais de pequenas e médias empresas, numa amostra de 80 respondentes. Os resultados mostram profundo desconhecimento sobre a utilização dos relatórios e também sobre o papel do contador como elaborador dos relatórios contábil-financeiros. Diferentemente do que se discute na Estrutura Conceitual da Contabilidade, sobre representação fidedigna, relevância das informações e seus diversos usuários, a pesquisa aponta para um cumprimento de normas fiscais sem qualquer preocupação com a qualidade da informação. Desta forma, a principal contribuição desta pesquisa é incentivar os empreendedores a um olhar mais crítico sobre a produção dos relatórios contábeis e sua real utilidade no dia-a-dia da empresa.

Code of ethics is an essential tool in the battle against fraud and corruption. Accountants and auditors are the first SMEs' advisers on a wide range of subjects from accounting to auditing. Indeed, codes of ethics are classified as strategic management tool and the process of change lead to the need to do it in a sustainable development which generates gains for the society, in general, and SME, in particular. This research presents a theoretical framework that allows to discuss the importance of the code of ethics in order to achieve appropriate level of knowledge and attitudes in business ethics. The empirical framework based on SME database, but for the accounting and auditing services, in order to promote, at exploratory level, two different perspectives: Portuguese and Italian. The results of this research allow us to conclude that the SME must design new strategies and challenges to answer, on the one hand, to new market targets and ethical demands of clients. And, on the other hand, to increase value that became essential to the SME sustainability. Indeed, this research identifies two different perspectives: Portuguese and Italian that highlight the strategic approaches followed in the recognition of the importance of the code of ethics, as well as, social responsibility strategies which will increase, at internal level, the engagement of stakeholders to the SME and, at external level, to the society.

Las crisis financiera y económica han afectado y, aún, afectan a los sistemas de pensiones en todo el mundo, en general, y en Portugal, en particular. Además, es necesario responder: porqué, qué y cómo deben ser mitigadas con el fin de explicar la relación entre pensionistas y beneficiarios. La investigación tiene dos marcos conceptuales diferentes. El primero se basa en la revisión de la literatura para identificar el marco teórico del régimen de pensiones en Portugal y las consecuencias de la reforma en curso. El segundo marco es un análisis empírico que se basa en dos casos de estudio: la Caixa Geral de Aposentações (CGA) y el Instituto da Segurança Social (ISS) que exige medidas urgentes relacionadas con su sostenibilidad, ya que el número relativo de personas de edad de trabajar disminuye y el número de pensionistas aumenta. Los resultados de la investigación evidencian que las crisis exigen una legislación más sostenible y normas financieras. En este sentido, la CGA y el ISS requieren desarrollos relacionadas con el futuro del envejecimiento demográfico.

Corporate Social Responsibility practices have been on the rise in recent years in firms all over the world. Brazil, as one of the most important countries emerging on the international scene, is no exception to this, with more and more firms taking up these practices. The present study focuses on analyzing the corporate social responsibility practices that Brazilian companies engage into. The sample used is comprised of 500 firms grouped by geographical area; the theoretical framework is based on stakeholder and institutional theories; and the technique used for the analysis is the biplot, more specifically the HJ Biplot and cluster analysis. From the results obtained it is possible to infer that the CSR variables corresponding to environmental practices are more closely linked to companies located in the northern areas of Brazil. Social and community practices are related to companies primarily in the southern and northeastern regions of the country. As práticas de Responsabilidade Social Corporativa têm aumentado nos últimos anos em empresas de todo o mundo. O Brasil, um dos mais importantes países emergentes no cenário internacional, não é uma exceção a isso, com mais e mais empresas que optam por tais práticas. O presente estudo concentra-se na análise das práticas de responsabilidade social corporativa com as quais as empresas brasileiras estão envolvidas. A amostra utilizada é composta por 500 empresas agrupadas por área geográfica; o quadro teórico baseia-se nas teorias institucionais e de partes interessadas; e a técnica utilizada para a análise é o biplot, mais especificamente o HJ biplot e a análise de agrupamento. Com base nos resultados obtidos, é possível inferir que as variáveis de RSC correspondentes a práticas ambientais estão mais intimamente ligadas a empresas localizadas nas áreas do Norte do Brasil. As práticas sociais e comunitárias estão ligadas a empresas localizadas principalmente nas regiões Sul e Nordeste do país. Las prácticas de Responsabilidad Social Corporativa han aumentado en los últimos años en las empresas de todo el mundo. En Brasil, uno de los más importantes países emergentes en el escenario internacional, no es la excepción, con muchas más empresas que optan por tales prácticas. El presente estudio se concentra en el análisis de las prácticas de responsabilidad social corporativa y cómo las empresas brasileñas están comprometidas. La muestra utilizada está compuesta por 500 empresas agrupadas por área geográfica; el cuadro teórico se basa en las teorías institucionales y de partes interesadas; y la técnica utilizada para el análisis es el biplot, más específicamente el HJ biplot y el análisis del agrupamiento. Con base en los resultados obtenidos, es posible inferir que las variables de RSC correspondientes a prácticas ambientales están más íntimamente relacionadas a empresas localizadas en las áreas del Norte de Brasil. Las prácticas sociales y comunitarias están relacionadas a empresas localizadas principalmente en las regiones Sur y Nordeste del país.